9 akcií s malým kapitálem ke koupi pro rok 2018

Kdy naposledy akcie s malou tržní kapitalizací překonaly Index S&P 500 ? Hádej? Nějaký odhad? Nebylo to tak dávno, jak si možná myslíte. Odpověď je 2016.

Podle Morningstar, iShares Russell 2000 Index (ETF) (NYSEARCA: ATD. ) měl v loňském roce celkový roční výnos 22%, což je téměř dvojnásobek 12% celkového výnosu EU SPDR S&P 500 ETF Trust (NYSEARCA: ŠPIÓN ).

V letošním roce SPY překonává zastoupení akcií s malou kapitalizací o téměř 800 bazických bodů. Během posledního desetiletí však IWM překonal SPY šestkrát, což naznačuje, že dobré věci přicházejí v malých balíčcích.





Pokud Trumpův daňový plán projde, měly by akcie s malou tržní kapitalizací významně těžit ze skutečnosti, že vytvářejí významnou část svých příjmů na domácím trhu, kde budou zdaněny 20% místo staré sazby 35%.

Akcie s velkou tržní kapitalizací mohly v roce 2017 získat náskok, ale příští rok vypadá dobře pro menší společnosti. Tady je mých devět akcií s malou kapitalizací, které budu vlastnit v roce 2018.



Akcie s malým kapitálem ke koupi v roce 2018: RMR Group (RMR)

Zdroj: Shutterstock

RMR Group Inc. (NASDAQ: RMR ) je alternativní správce aktiv se sídlem v Newtonu ve státě Massachusetts, který se primárně stará o každodenní provoz ze čtyř REIT: Důvěra v pohostinství (NASDAQ: HPT ), Senior Housing Properties Trust (NASDAQ: MALÝ ), Vyberte příjem REIT (NASDAQ: VÁŽENÝ PANE ) a Vládní nemovitosti jsou důvěryhodné (NASDAQ: GOV ).

Tyto čtyři REIT nemají žádné zaměstnance a jsou spravovány RMR. Bez ohledu na to, co se stane s REITs kvůli vyšším úrokovým sazbám atd., Bez bankrotu, RMR dostane zaplaceno za správu komerčních nemovitostí v hodnotě 28 miliard dolarů.

V dubnu 2016 jsem nazval GOV jedním z pěti nejlepších REITů, které vlastní, které rozbily formu tím, že byly nekonvenční. V případě GOV to bylo vlastnictví a správa vládních kancelářských prostor. V době mého článku vlastnil 10,7 milionů čtverečních stop kancelářských prostor přes 71 nemovitostí, přičemž 93% prostoru bylo pronajato vládním agenturám.



V důsledku svého října 2017 získávání společnosti First Potomac Realty Trust nyní vlastní společnost GOV 24,9 milionu čtverečních stop kancelářských prostor.

Rovněž vlastní 28% SIR, jednoho z dalších REIT spravovaných RMR. Je to trochu incestní, přiznávám vám, ale je to skvělý způsob, jak oddělit výnosy generující poplatky od výnosů generujících příjmy.

Akcie s malou kapitalizací ke koupi v roce 2018: Callaway Golf (ELY)

Callaway Golf Co (NYSE: ELY)Zdroj: Shutterstock

Říkejte mi blázen, ale věřím, že golf je připraven na mini-comeback, protože se zdá, že NFL se pomalu zhroutí kvůli mnoha faktorům, včetně vlastnické základny, která se zdá být zapomínána na skutečnost Roger Goodell je vysoce placen .

Mohlo by být těžké uvěřit, ale Callaway Golf Co. (NYSE: ELY ) dokončuje třetí rok po sobě s akciemi ELY v pozitivním teritoriu pro tento rok, což je meziročně nárůst o 32% do 11. prosince. Společnost v roce 2017 realizuje radarové akvizice, které jí umožní budoucí růst.

V lednu to zaplatilo 76 milionů $ pro Ogio International Inc., výrobce golfových tašek. V srpnu pak získala TravisMathew, špičkovou značku životního stylu, kterou může rozšířit i za golfové hřiště, 126 milionů $ .

Na konci října společnost Callaway oznámila zdravé výsledky za třetí čtvrtletí roku 2017, které zahrnovaly mnohem vyšší zisky a růst tržeb ve všech segmentech a regionech.

Vidím čtvrtý rok po sobě s vysokou návratností akcií ELY.

Akcie s malým kapitálem ke koupi v roce 2018: Fox Factory (FOXF)

Zdroj: Shutterstock

Ať už jste motokrosový jezdec nebo někdo, kdo si s terénní čtyřkolkou prostě užívá offroad, otřesy způsobené vozidlem mohou změnit pohodlí a kvalitu vaší jízdy.

Fox Factory Holding Corp. (NASDAQ: FOXF ) od té doby vyrábí tlumiče nárazů pro motorová a bezmotorová vozidla 1974 . FOXF vstoupila na burzu v srpnu 2013 za 15 $ za akcii.

Akcie společnosti FOXF začaly po IPO pomalu, až do července 2016, kdy si to investoři začali všímat, nikdy nedostali více než dva nebo tři dolary nad 15 USD. Od té doby se cena více než zdvojnásobila a do 11. prosince je meziročně až o 43% vyšší.

1. prosince společnost Fox Factory oznámila, že kupuje 80% společnosti Tuscany Motor Company za 53,4 milionu USD a možnost získat zbývajících 20% v budoucnu. Zatímco Toskánsko přidává pouze 41 milionů $ na tržbách, dává společnosti novou platformu, na které může rozšířit své podnikání v oblasti poprodejního trhu.

Pokud chcete oblečené F-150 kamion, Toskánsko vám může pomoci.

Akcie s malou kapitalizací ke koupi v roce 2018: Spona (BKE)

Existují doporučení týkající se akcií a pak existují pocity vnitřností. Uvedení Buckle Inc. (NYSE: BKE ) na tomto seznamu akcií s malou tržní kapitalizací spadá do druhé kategorie.

Kdysi jsem velmi věřil v jeho akcie, které jsem doporučoval až v lednu 2016. V tomto článku jsem však připustil, že si nevede příliš dobře, a vyžadoval by trpělivého investora, aby se dostal do útlumu. Někde na cestě Buckle upadl v nemilost nakupujících a její finanční situace se změnila ze skvělé na dobrou.

5. prosince Buckle oznámila, že zaplatí a 1,75 $ speciální dividenda v hotovosti pro akcionáře, kteří mají rekordní hodnotu k 12. lednu 2018, kromě běžné dividendy ve výši 25 centů. To je 7,47 $ ve zvláštních hotovostních dividendách společnost vyplatila za posledních pět let. Samozřejmě, vzhledem k tomu, že jeho akcie klesly o 5% ročně ve stejném období, pouze tlumí úder.

Vzhledem k tomu, že se kompy stále nacházejí v záporném teritoriu, ale marže se zlepšují, půjdu zde na útěk a řeknu, že rok 2018 je rokem, kdy tato společnost s malým kapitálem dodává zboží.

Akcie s malou kapitalizací ke koupi v roce 2018: Viad (VVI)

Zdroj: Shutterstock

V září jsem doporučil Viad Corp (NYSE: VVI ) jako jedna ze dvou akcií na nákup, jejichž tržní kapitalizace byla nižší než GoPro Inc. (NASDAQ: GPRO ). Od té doby se VVI snížil o 2% oproti 24% poklesu u GPRO.

I když VVI teprve přijde k životu, mám důvod se domnívat, že rok 2018 bude pro jeho akcie dobrým rokem.

nejlepší akcie pro investice v roce 2014

Nejprve, v listopadu, Viadina cestovní zkušenost oznámil že rozšíří svůj koncept virtuálních letů FlyOver, který začal u FlyOver Canada získáním 55% islandských atrakcí Esja. Island je i nadále jedním z největších turistických cílů na světě; tato nová atrakce podpoří další růst v segmentu Pursuit.

Zadruhé, akvizice jejího výstavního podnikání GES uskutečněné v roce 2017 ještě nepřinesly původně očekávané synergie a úspory nákladů. Generální ředitel Steve Moster však uvedl v 3. čtvrtletí 2017 uvolnění zisku, že přidání služeb s vyšší marží do jeho nabídky zvyšuje zisk nahoře i dole.

Akci společnosti VVI se za posledních šest let dařilo dobře a ani rok neklesl. Se vším, co dělá pro růst cestovní stránky svého podnikání, vidím, že tato řada pokračuje i v roce 2018.

Akcie s malým kapitálem ke koupi v roce 2018: PetMed Express (PETS)

Zdroj: Shutterstock

Zdá se, že následuje kontroverze PetMed Express Inc. (NASDAQ: DOMÁCÍ MAZLÍČCI ), Největší americká lékárna pro domácí mazlíčky.

V létě společnost PETS čelila znepokojivým obviněním prodejců krátkých prodejů, že jde o marketing léky proti bolesti určen pro zvířata lidem. Jeho akcie klesly na polovinu 30 $, než se na podzim vzpamatovaly ze silných výnosů.

Není to poprvé, co společnost čelí kontroverzi. V minulosti to bylo kamenité vztah s veterinární komunitou, kteří se domnívají, že se PetMed Express snaží podkopat jejich podnikání nižšími cenami a klamavou reklamou.

Nemyslím si, že by společnost PETS někdy unikla pozornosti investorů, protože jakmile budete zacíleni na dobrý short, nikdy je nevyděšíte, ledaže dosáhnete silných výsledků, jako tomu bylo ve 2. čtvrtletí 2017.

Z historického hlediska společnost PETS přinesla silné výnosy a pokud nadále zvyšuje hodnotu objednávky na zákazníka - 85 $ ve 2. čtvrtletí 2017, o 3 $ více než o rok dříve - nechápu, proč to nemůže přinést další rok zhodnocení.

Akcie s malým kapitálem ke koupi v roce 2018: iRobot (IRBT)

Zdroj: Shutterstock

iRobot Corporation (NASDAQ: IRBT ) vlastní působivý 64% globálního trhu robotických vysavačů. Nedávno jsem viděl reklamu na vakuum Shark ION ROBOT, což naznačuje, že i když se konkurence zvyšuje, legitimizuje také celý robotický vakuový průmysl.

Vzpomínám si, když investoři byli vůči společnosti iRobot velmi kritičtí, protože nerozšiřoval své podnikání dále do vojenské arény. Chcete mluvit o konkurenceschopnosti, zkuste získat smlouvu s federální vládou. Vyžaduje to hluboké kapsy a ještě hlubší trpělivost.

V květnu jsem IRBT vyzval k nákupu nejlepších růstových akcií, zčásti proto, že se plně vzpamatovalo ze svých potíží vyplývajících z podnikání v oblasti obrany, které v roce 2016 vyhodilo. Faktem je, že iRobot se stal fanouškem krátkých prodejců, a díky tomu jsou jeho akcie vážně volatilní. A to je dobrá věc, pokud jde o akcie s malou tržní kapitalizací.

V červenci se akcie IRBT obchodovaly přes 105 USD; dnes je to kolem 70 $. Věřím, že bude pokračovat v růstu svého hlavního produktu přiměřeným tempem, zatímco bude počítat s další skvělou věcí, jak diverzifikovat své zdroje příjmů.

Mezitím možná budete chtít pokračovat v nákupu na slabost. V roce 2018 by iRobot mohl být díky silným robotickým patentům dobrým kandidátem na akvizici.

Akcie s malým kapitálem ke koupi v roce 2018: WisdomTree Investments (WETF)

WisdomTree

WisdomTree

Teď se nedívej, ale WisdomTree Investments, Inc. (NASDAQ: WETF ) otřásá vyšším managementem.

Pravděpodobně největší novinky z organizační změny WETF dělá to, že člen představenstva Jarrett Lilien odstupuje, aby se připojil ke každodenním operacím jako výkonný viceprezident odpovědný za rozvíjející se technologie. Lilien byla COO E * Trade Financial Corp (NASDAQ: ETFC ) v letech 2003 až 2008.

Správce aktiv ETF je pravděpodobně nejlépe známý pro své WisdomTree Japan Hedged Equity Fund (NYSEARCA: DXJ ), který je druhým největším japonským ETF v USA s 9,5 miliardy $ v aktivech.

Ačkoli DXJ je jeho nejvýznamnějším ETF, má 12 ETF s aktivy více než 1 miliardu USD a podstatně více se 100 miliony USD nebo více, což z něj činí sedmého největšího poskytovatele ETF v USA.

I když bylo těžké získat podíl na kanadském trhu ETF, na který vstoupil v červenci 2016, jeho partnerství s kanadským online makléřem Questrade by měl pomoci udělat důlek. Společnost si je vědoma toho, že musí jít globálně a organizační změny mají tuto potřebu řešit.

Vidím jeho akcie nad 20 $ nejpozději do konce roku 2018, 2019.

Akcie s malým kapitálem ke koupi v roce 2018: Oxford Industries (OXM)

Zdroj: Shutterstock

Výrobce oblečení a maloobchodní prodejce se po roce, který v roce 2016 selhal, pěkně vrátil.

Oxford Industries Inc. (NYSE: OXM ) vlastní trojici značek oděvů: Tommy Bahama, Lily Pulitzer a Southern Tide, které získala v dubnu 2016 pro 85 milionů $ .

Pokud nejste obeznámeni s Southern Tide, má jako logo pěknou velkou rybu, která se snaží držet krok s hráči póla a krokodýly.

5. prosince společnost OXM oznámila své výsledky za Q3 2017 a byly solidní. Očekává dále, že zisk za fiskální rok 2017 na upravené bázi bude stejně vysoký jako 3,38 $ podíl na tržbách 1,1 miliardy USD.

Mezi hlavní body roku 2017 patří Lily Pulitzer, která během prvních devíti měsíců dosahuje stabilních provozních marží - 22,7% versus 6,6% pro Tommy Bahama, největší prodejní značku - a její nejnovější akvizice se v tomto roce stala ziskovou.

S pomocí růstu Southern Tide v příštích 2–3 letech jsem viděl, že akcie OXM v roce 2018 dosáhnou 100 $.

V době psaní tohoto článku Will Ashworth nezastával pozici v žádném z výše uvedených cenných papírů.