7 nejlepších akčních plánů, které se snaží v roce 2021 znovu vyplout

Když investoři uvažují o akcích na výletních lodích, je k dispozici velmi krátký seznam akcií typu čistého hraní. Je to proto, že samotné odvětví je vysoce konsolidované a náročné na kapitálové výdaje, což znamená vyšší překážku vstupu. Ve skutečnosti hlavní hráči v tomto odvětví - existují pouze tři - vlastní několik výletních lodí pod značkou. Ony ovládají tři čtvrtiny pole .

Přesto, bez ohledu na průmyslovou scénu, investoři zůstávají zvědaví, jak dnes tyto akcie hrát. Nikdo nepřekvapuje, že ceny výletních lodí byly letos ošlehané. Výnosy masivně poklesly a tržní kapitalizace plošně poklesla.

Ale výrobci drog mají rádi Pfizer (NYSE: PFE )také nedávno vydali dobré zprávy o jejich účinnosti vakcín Covid-19. Cestující i investoři mají důvod k opatrnému optimismu.





Kromě toho až do 30. října měla Centra pro kontrolu a prevenci nemocí (CDC) nařídil No Sail Order pro výletní lodě. Nyní však na výletní lodě se vztahuje pouze Podmíněná plachetnice. To umožňuje postupné obnovení provozu ve vodách USA.

V současné době mají tedy všechny plavby omezené právo znovu plout. Investoři již spekulovali o těchto jménech a předvídali jejich návrat. Toto vyprávění právě získalo podporu. Nyní by nákup na pandemických minimech mohl vyprodukovat velmi zdravé výnosy. Je čas, aby investoři dali těmto akcím na výletní lodi další pohled.



  • Karneval (NYSE: CCL )
  • Royal Caribbean Group (NYSE: RCL )
  • Norwegian Cruise Lines (NYSE: NCLH )
  • Společnost Lindblad Expeditions Holdings (NASDAQ: medvěd )
  • Disney (NYSE: Dis )
  • OneSpaWorld (NASDAQ: OSW )
  • Světové palivové služby (NYSE: INT )

Cruise Stocks to Buy: Carnival (CCL)

Karnevalová plavba (CCL) na voděZdroj: Ruth Peterkin / Shutterstock.com

Carnival má pět značek působících v Severní Americe - Carnival, Cunard, Holland America, Princess Cruises a Seabourn. Všech pět bude pozastaveno alespoň do 31. prosince .

Výletní plavby AIDA - které působí v Evropě - však některé ze svých operací obnovily. Také další značka pod záštitou CCL s názvem P&O Cruises má pozastavil provoz do dubna 2021 .

Lze tedy s jistotou říci, že karneval zažil a má nebývalý rok. Za tímto účelem společnost vydal 1,45 miliardy dolarů v prioritních bankovkách a dalších 500 milionů eur splatných v roce 2026 za účelem zvýšení kapitálu.



Společnost také snižovala náklady kvůli efektivitě. CCL je v procesu odstranění 18 lodí z jeho flotily z nichž unikají peníze. A co víc, míra spalování peněz je i nadále významným problémem pro společnost, která zaznamenala GAAP ztráta 2,9 miliardy $ ve třetím čtvrtletí tohoto roku. Toto číslo znamená, že společnost Carnival zaznamenala během třetího čtvrtletí denní míru vypalování hotovosti ve výši přibližně 32,2 milionů USD na základě standardů výkaznictví GAAP.

Jako takový CCL akcie určitě doufají, že obnoví provoz. Navzdory děsivému roku si společnost udržuje významnou likviditu na 8,2 miliard USD. Plánuje hledat další likviditu na podporu budoucích operací, jakmile se objeví příležitosti. Za předpokladu, že karneval hraje věci správně, mohl by také mít stále dostatek likvidity, aby jej viděl alespoň ve dvou čtvrtinách, pravděpodobně ve třech.

Royal Caribbean (RCL)

Loď Royal Caribbean (RCL) na moři z pohledu shoraZdroj: ImagineStock / Shutterstock.com

Další na mém seznamu výletních akcií je Royal Caribbean. Společnost v letošním roce utrpěla spolu s dalšími významnými výletními linkami, ale o něco méně.

V Q3 zaznamenal RCL a čistá ztráta 1,3 miliardy $ , na rozdíl od čistého 883 milionů USD ve stejném období loňského roku. Meziročně (YTD), akcie RCL klesly o 37,5%, ve srovnání s téměř 56% poklesem akcií CCL ve stejném období.

Společnost však obnoví mezinárodní plavby ze Singapuru letos v prosinci.Společnost Royal Caribbean rovněž nabídla nedávné kolo cenných papírů konvertibilních dluhopisů ve snaze získat kapitál. Důležité je, že značnou část kapitálu získal prostřednictvím veřejné nabídky akcií také v polovině října - akcie prodáno za 60 $ za kus a bylo nabídnuto 8,3 milionu akcií. Díky tomu se společnosti Royal Caribbean podařilo získat 1,15 miliardy dolarů.

Stejně jako ostatní, i Royal Caribbean určitě doufá, že do roku 2021 dojde ke změnám. V současné době provozuje RCL 26 lodí s plány přivést do flotily více. Investoři by to mohli brát jako hlas vnitřní důvěry v budoucnost, vzhledem k kapitálovým výdajům nezbytným k uskutečnění expanze.

Právě teď má Royal Caribbean rezervy likvidity ve výši 3,7 miliardy USD. To znamená, že společnosti nehrozí žádné bezprostřední bankrot na základě průměrného čtvrtletního spalování hotovosti ve výši zhruba 1 miliardy USD.

Norwegian Cruise Lines (NCLH)

Norwegian Pearl, loď norské plavby (NCLH), uprostřed oceánuZdroj: Vytautas Kielaitis / shutterstock.com

Norwegian Cruise Lines je poslední z velkých tří řádků na tomto seznamu výletních akcií. Zaznamenala pokles tržní kapitalizace od začátku roku o 57%, což je velmi podobné karnevalu.

Jak již bylo řečeno, akcie RCL klesly nejméně, akcie CCL a NCLH trpí více. Investoři se na to mohou podívat několika způsoby. Jedním ze způsobů je říci, že Royal Caribbean poklesl nejméně a je tedy nejbezpečnější. Protikladnou hrou však je předpokládat, že ani Karneval, ani Nor nezkrachují a oba nakonec vzrostou. A protože klesli ve větší míře, teorie by spočívala v tom, že mají mnohem větší prostor pro růst.

Ve snaze získat kapitál nedávno nabídl Norwegian 40 milionů kmenových akcií za 20,80 USD , což by mělo vydělat 832 milionů dolarů v hotovosti. Akcie NCLH mají nyní v oběhu více než 275 milionů akcií, což také zavádí možnost ředění akcionářů novou emisí.

A konečně, pokud jde o příjmy, norština ano pokles o 74,5% přes první tři čtvrtletí roku 2020 na rozdíl od roku 2019.

Investoři vidí, že tyto tři hlavní výletní lodě jsou v podobných situacích a přistupují k pandemii velmi podobně. Každý z nich ztratil spoustu tržní kapitalizace, vydává směnitelné směnky a akcie ke zvýšení kapitálu, ale zároveň má dostatečnou likviditu. Pokud jde konkrétně o norštinu, musí se investoři rozhodnout, zda chtějí tuto protikladnou hru udělat.

Lindblad Expeditions (LIND)

tučňáci v AntarktiděZdroj: Shutterstock.com

Lindblad Expeditions je společnost, která poskytuje plavby ve spolupráci s národní geografie . Společnost se stará o vzdálenou divočinu a ekologicky odpovědný kulturní cestovní ruch než jiné firmy na tomto seznamu výletních zásob.

Ceny výletů se mohou pohybovat kdekoli mezi 5 000 a 25 000 USD , v závislosti na cíli. Není tedy těžké pochopit, proč by tato společnost dychtila projít pandemií a znovu se plavit.

Samozřejmě, tvýnosy společnosti byly vážně ovlivněny programem Covid-19. Lindblad zveřejnil ve 3. čtvrtletí roku 2019 téměř 101 milionů $. Letos to však bylo zveřejnil pouze 1,02 milionu $ ve 3. čtvrtletí. Meziroční poklesy nejsou o moc výraznější.

Srovnání v prvních třech čtvrtletích každého roku není zdaleka tak špatné, ale stále závažné. Během 3. čtvrtletí 2019 společnost vydělala na trzích 267 milionů USD, ale v roce 2020 zatím méně než 82 milionů USD. Pokud se tedy pandemie otočí, má tato akcie spoustu prostoru k opětovnému získání.

Disney (DIS)

obrázek mickey mouse na žlutém pozadí představující disney (DIS)Zdroj: ilikeyellow / Shutterstock.com

Výletní linka společnosti Disney je mnohem menší než předchozí společnosti na tomto seznamu. V současné době linka provozuje pouze čtyři lodě.Ještě důležitější však je, že DIS stock není čistá hra, pokud jde o cruise stock. Je to prostě součást větší skupiny Disney.

Samozřejmě se tato společnost rozhodně těší na obnovení provozu v mnoha svých segmentech. Právě teď Disney pozastavené odlety do konce ledna 2021.

V roce 2019 vyhlídková plavba vykázala zisk 406 milionů $ Výnosy 1,6 miliardy USD . Ale letos se fakticky vypnul a od března nemohl plout.

Jako většina společností, i DIS zažil bouřlivý rok kvůli pandemii. Odhaduje, že v posledním čtvrtletí a roce ztratila 2,4 miliardy USD 6,9 miliard $ v letošním roce ve svém segmentu Parky, zkušenosti a produkty. Proto nemusí být investoři šokováni, když vědí, že to Disney oznámil vzdá se její pololetní hotovostní dividendu ve druhé polovině roku 2020.

Čím dříve tedy společnost může obnovit provoz plavebních společností, tím lépe.

OneSpaWorld (OSW)

lázeňské kameny a zapálené svíčky seřazené v řaděZdroj: Africa Studio / Shutterstock

OneSpaWorld provozuje 20 globálních značek spa spa. Má také provoz v 67 různých cílových letoviscích. Letos to tedy přirozeně utrpělo - společnost je pro svůj vlastní příjem a provoz vysoce závislá na provozování výletních lodí.

Dobrou zprávou však je, že OSW předpokládá, že bude mít k dispozici řádnou likviditu a hotovost pro financování operací minimálně v prosinci 2021 . Všechny jeho 166 výletních lázní kromě tří však zůstávají zavřené a 31 z jeho 51 lázeňských lázní funguje pouze s omezenou kapacitou.

Společnost to poznamenala tržby se snížily o 99% na 1,8 milionu USD ve 3. čtvrtletí roku 2020. Společnost OneSpaWorld vykázala tržby ve stejném období loňského roku 144,9 milionu USD. Prvních devět měsíců roku 2020 nebylo tak přísných, přesto tržby poklesly o 72%. Společnost navíc během prvních tří čtvrtletí utrpěla čistou ztrátu upravenou o 45,1 milionu USD. V roce 2019 vykázala kladně 26 milionů dolarů.

Tři analytici však nedávno zahájili pokrytí akcií OSW a všichni to doporučují jako nákup . Zdánlivě věří, že společnost poroste, protože má dostatek likvidity, aby vydržela celý rok. Do té doby by se plavby měly určitě obnovit, kromě některých nepředstavitelných okolností.

Světové palivové služby (INT)

Černý barel ropy, který čteZdroj: Shutterstock

World Fuel Services je a Společnost Fortune 100 která slouží leteckým, pozemním a námořním podnikům. Společnost má více než 8 000 čerpacích stanic v téměř 200 zemích. Rovněž vykázala meziroční pokles hrubých zisků o 30%. Jeho námořní divize měl ztráty 40% .

Stejně jako u cruise zásob čistého hraní se segment námořní dopravy společnosti INT velmi potýkal, ale pravděpodobně má největší prostor k oživení. Akcie INT začaly rok na 43,19 USD a v současné době jsou na něco málo přes 29 USD. Od začátku října však vzrostl o více než 37%. To naznačuje hybnou sílu směrem k cenám na začátku roku 2020.

nejbezpečnější akcie, které lze investovat v roce 2020

Kromě toho společnost obsluhuje v rámci svého námořního sektoru více partnerů než výletní lodě. World Fuel Services zajišťuje mimo jiné jachty, kontejnerové lodě a vojenská plavidla. INT nerozděluje námořní segment podle řádkových položek v těchto kategoriích, takže můžeme jen hádat, jak hluboko se projevila stagnace výletních lodí.

Investoři však mohou bezpečně předpokládat, že obnovení provozu v plavebních provozech bude pro akcie INT velkým pozitivem.

V den zveřejnění Alex Sirois neměl (přímo ani nepřímo) žádné pozice v cenných papírech uvedených v tomto článku.

Alex Sirois je nezávislým přispěvatelem do InvestorPlace, jehož styl osobního investování akcií je zaměřen na dlouhodobé výběry akcií s výkupem a držením a budováním bohatství. Poté, co pracoval v několika průmyslových odvětvích od elektronického obchodu přes překlady až po vzdělávání a s využitím titulu MBA na univerzitě George Washingtona, přináší rozmanitou škálu dovedností, kterými filtruje své psaní.